Der MD 520N absolvierte seinen Erstflug am 1. Mai 1990 und ist im Grunde genommen ein MD 500/530 mit dem neuartigen NOTAR-System (NO TAil Rotor = kein Heckrotor).
Das NOTAR-Prinzip selbst wurde bereits am 17. Dezember 1981 erstmals an einem modifizierten OH-6A erprobt und anschließend bis zur Serienreife weiterentwickelt. Abweichungen in den technischen Daten gegenüber dem MD 500/530 sind lediglich auf die Konfiguration für das NOTAR-System und die Verwendung einer anderen Allison-Turbine zurückzuführen.

